川普账户拟议新规：跨境投资者与加美家庭应了解的要点

摘要

2026 年 8 月 20 日，美国财政部与国税局（IRS）发布拟议法规，对「川普账户」（Trump Account，即《工作家庭减税法》项下的一种新型传统 IRA）的合格投资范围作出限制。根据拟议规则，账户在增长期内仅可投资于低费率股票指数基金与 ETF（Journal of Accountancy 报道）。投资资格窗口从账户设立开始，直至受益人年满 17 岁（Accounting Today 报道）。此前一周（8 月 11 日），财政部与国税局已就雇主供款发布另一套拟议法规（IR-2026-90），明确了员工 $2,500 供款上限的适用、自雇业主的处理、Sec. 125 弹性福利计划供款，以及雇主对政府 $1,000 试点供款的匹配问题。今年 6 月，国税局还为账户供款提供了赠与税安全港规则，明确符合条件的供款可享受年度赠与税免税额，且捐赠人无需申报赠与税表。这些规则目前均处于拟议阶段，公众评议与最终文本可能带来调整。

出处

本所观点

对加拿大居民、双重国籍者及考虑开设美国退休账户的跨境投资者而言，这套拟议法规的影响不止于投资选择本身。首先，「川普账户」作为美国新型传统 IRA，其在加拿大的税务待遇（例如能否被认定为美加税务协定下的退休安排、供款是否可抵减、提取时的跨境课税方式）目前尚不明朗，拟议规则并未回答这些问题。其次，赠与税安全港规则对由加拿大居民或非美国人士代为供款的家庭尤为重要——安全港虽可避免赠与税申报义务，但适用条件严格，误判代价高。再次，雇主供款规则涉及 Sec. 125 计划与 $2,500 上限的衔接，跨境受雇人士需确认供款来源是否会影响自身在美加两国的申报义务。建议有意参与的家庭在规则最终定稿前保持观望，并就账户设立、供款来源与提取规划咨询持牌注册会计师（CPA）。

免责声明：本文为一般性信息，不构成税务意见，不应替代专业税务建议。具体情况请咨询持牌注册会计师（CPA）。